[비즈한국] Thị trường đang đổ dồn sự chú ý vào các biện pháp trừng phạt mà cơ quan tài chính sắp áp dụng đối với các ngân hàng liên quan đến việc bán không hoàn chỉnh các sản phẩm phái sinh gắn liền với chỉ số (ELS) dựa trên chỉ số Hang Seng China Enterprises (chỉ số H). Cuối năm ngoái, cơ quan tài chính đã thông báo trước về khoản tiền phạt hành chính và tiền phạt vi phạm lên tới 2 nghìn tỷ won đối với ngành ngân hàng, nhưng tại Ủy ban Xét duyệt Trừng phạt gần đây, con số này đã được giảm khoảng 30%. Tuy nhiên, khi sự phản đối về quy mô tiền phạt vẫn tiếp diễn trong ngành ngân hàng, mọi ánh mắt đang đổ dồn vào quyết định trừng phạt cuối cùng và những hệ lụy của nó.
Được biết, cơ quan tài chính sẽ đưa ra phương án trừng phạt cuối cùng đối với việc bán không hoàn chỉnh ELS chỉ số H Hồng Kông của ngành ngân hàng tại Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch lần thứ 4, diễn ra vào ngày 25. Nếu phương án trừng phạt được thông qua sau quá trình thẩm định của Ủy ban Chứng khoán, nó sẽ được quyết định và xác nhận tại cuộc họp định kỳ của Ủy ban Dịch vụ Tài chính (FSC). Các ngân hàng đã nhận thông báo trước về khoản tiền phạt vào cuối năm 2025 liên quan đến việc bán ELS chỉ số H Hồng Kông bao gồm: △Ngân hàng KB Kookmin (1 nghìn tỷ won) △Ngân hàng Hana (320 tỷ won) △Ngân hàng Shinhan (280 tỷ won) △Ngân hàng NH Nonghyup (190 tỷ won) △Ngân hàng SC Jeil (150 tỷ won). Mặc dù tổng quy mô tiền phạt lên tới 2 nghìn tỷ won, nhưng tại Ủy ban Xét duyệt Trừng phạt của Cơ quan Giám sát Tài chính (FSS) tổ chức vào ngày 12, con số này đã giảm khoảng 30% xuống còn 1,4 nghìn tỷ won.
Ngành ngân hàng kỳ vọng quy mô tiền phạt sẽ tiếp tục giảm khi xem xét đến việc họ đã thực hiện bồi thường tự nguyện cho phần lớn nạn nhân bị thiệt hại bởi ELS chỉ số H Hồng Kông. Theo văn phòng của Nghị sĩ Lee Jeong-moon thuộc Đảng Dân chủ, tính đến tháng 6 năm 2025, tỷ lệ đồng thuận bồi thường tự nguyện đối với ELS chỉ số H Hồng Kông của ngành ngân hàng đạt trung bình 96% và tổng số tiền bồi thường đã vượt quá 1,3 nghìn tỷ won.
Liên đoàn Tài chính đã phản đối mạnh mẽ các biện pháp trừng phạt của cơ quan quản lý. Nghiệp đoàn cho rằng bản thân phương pháp tính toán tiền phạt có vấn đề và cần xem xét lại về mặt công bằng, tính hợp lý và trách nhiệm. Nghiệp đoàn lập luận rằng trong khi Đạo luật trừng phạt thảm họa nghiêm trọng hoặc Đạo luật thương mại công bằng đều đặt ra mức trần cho tiền phạt, thì Đạo luật bảo vệ người tiêu dùng tài chính lại áp dụng mức phạt lên tới 100% doanh số bán hàng thay vì lợi nhuận, đồng nghĩa với việc không có giới hạn trên thực tế. Ngoài ra, nghiệp đoàn chỉ ra rằng các giao dịch tài chính bị ảnh hưởng bởi các yếu tố cấu trúc như thiết kế sản phẩm, quy chế và tiêu chuẩn giám sát, nhưng trách nhiệm về tổn thất lại chỉ đổ dồn lên vai các nhân viên hiện trường và tổ chức tài chính.
Trong cuộc biểu tình tổ chức trước Ủy ban Dịch vụ Tài chính vào ngày 23, Kim Yong-hwan, Chủ tịch Nghiệp đoàn Ngân hàng Shinhan cho biết: "Thật khó để chấp nhận việc tiếp tục thảo luận về các biện pháp trừng phạt bổ sung ngay cả khi các tổ chức tài chính đã thực hiện phần lớn trách nhiệm thông qua bồi thường và thỏa thuận tự nguyện. Tiền phạt vốn dĩ nhằm mục đích thu hồi lợi ích kinh tế có được từ hành vi vi phạm. Việc áp dụng tiền phạt quy mô lớn dựa trên tổng doanh số bán hàng có thể bị coi là mang tính trừng phạt".
Đặc biệt, nơi đang nhìn nhận vấn đề giảm tiền phạt một cách nghiêm trọng là Ngân hàng SC Jeil. Đây là ngân hàng thương mại nước ngoài duy nhất tại Hàn Quốc thực hiện dịch vụ ngân hàng bán lẻ, và nghiệp đoàn cho rằng tùy thuộc vào quy mô trừng phạt, ngân hàng có thể rút khỏi thị trường nội địa. Liên đoàn Tài chính cho biết: "Điều này có thể liên quan trực tiếp đến sự tồn vong và khả năng duy trì hoạt động kinh doanh tại Hàn Quốc của một số ngân hàng nước ngoài, đồng thời là vấn đề có thể ảnh hưởng đến môi trường kinh doanh, sự ổn định của thị trường tài chính và năng lực cạnh tranh công nghiệp nói chung".
Moon Sung-chan, Chủ tịch Nghiệp đoàn Ngân hàng SC Jeil, phát biểu vào ngày 23: "Nhân viên Ngân hàng SC Jeil đang hoang mang lo lắng về việc làm và sự tồn tại của nơi làm việc do tiền phạt ELS chỉ số H Hồng Kông. Việc Ngân hàng SC Jeil có tiếp tục kinh doanh tại Hàn Quốc hay không phụ thuộc vào quyết định của tập đoàn mẹ là Standard Chartered (SC). Dù quy mô lợi nhuận ròng nhỏ hơn so với các ngân hàng khác, nhưng khoản tiền phạt vượt quá con số này đang đe dọa sự tồn tại của ngân hàng". Ông nhấn mạnh thêm: "Hệ lụy này cuối cùng sẽ đổ lên đầu người lao động. Nó có thể dẫn đến việc cắt giảm lương, tái cơ cấu và cắt giảm nhân sự do tình hình kinh doanh xấu đi và môi trường pháp lý khắc nghiệt".
So với các ngân hàng khác, Ngân hàng SC Jeil có quy mô lợi nhuận tương đối nhỏ nên cú sốc từ tiền phạt càng lớn hơn. Trong khi lợi nhuận ròng hàng năm của các ngân hàng thương mại lớn dao động từ 1 đến 5 nghìn tỷ won, Ngân hàng SC Jeil chỉ dừng lại ở mức 300 tỷ won. Được biết, số tiền phạt sau khi giảm của SC Jeil vào khoảng 90 tỷ won. Tuy con số này thấp hơn so với các công ty khác nhưng lại không hề nhỏ nếu so với lợi nhuận ròng. Lợi nhuận ròng lũy kế quý 3 năm 2025 của SC Jeil là 304 tỷ won, đồng nghĩa với việc tiền phạt chiếm tới 29% lợi nhuận ròng.
Vào năm 2024, do ảnh hưởng của việc bồi thường tự nguyện, lợi nhuận ròng của Ngân hàng SC Jeil đã giảm 5,6% so với năm trước xuống còn 331,1 tỷ won. Điều này là do ước tính bồi thường liên quan đến ELS chỉ số H Hồng Kông (103 tỷ won) được hạch toán thành chi phí một lần. Dù đã cắt giảm chi phí hoạt động và trích lập dự phòng lần lượt 6,2% và 18,0% so với năm 2023, ngân hàng vẫn không thể ngăn chặn đà giảm lợi nhuận ròng. Việc quy mô tín dụng và tiền gửi giảm khiến thu nhập lãi thuần giảm 4,7% so với năm trước (từ 1,2933 nghìn tỷ won xuống 1,2321 nghìn tỷ won) cũng gây ảnh hưởng.
Ngân hàng SC Jeil đã phục hồi lợi nhuận ròng bị giảm do bồi thường ELS chỉ số H Hồng Kông vào năm 2025, nhưng nó lại sụt giảm lần nữa do khoản tiền phạt này, vì ngân hàng đã phản ánh khoản tiền phạt vào báo cáo tài chính ngay khi nhận thông báo trước từ cơ quan tài chính vào cuối năm 2025. Một quan chức của Ngân hàng SC Jeil cho biết: "Chúng tôi đã trích lập toàn bộ số tiền phạt thành dự phòng trong báo cáo tài chính năm 2025. Đối với việc bồi thường tự nguyện, hiện đã hoàn tất khoảng 98%".